作者 |路过银行

来源 |诗与星空

上周查了资料，发现大基金第三期已经成立了。目前尚未投资任何公司。基金的投资方向将引导资本起舞。

昨天查了资料，发现梁孟松最近一直低调。除了担任联席CEO之外，我找不到任何消息。

可笑的是，我发现了一篇关于梁孟松的文章，很有趣，读到一半才发现原来是我写的。

我预测，在极端情况下，苹果、英特尔和高通将首先倒下。现在英特尔已经摇摇欲坠。近日，外媒报道称ARM计划取消对高通的授权，这也是一个信号。

2024年的手机芯片市场发生了微妙的变化：手机芯片第一名是联发科，第二名是高通，第三名是苹果，第四名呢？

不是三星，而是紫光的虎贲（虎贲最大的客户是传音），三星被虎贲踢到了另一边。

2020年6月，在中国芯片行业最黑暗的时刻，我写下了这篇文章。当时我以为5年（2025年左右）就会有突破，但结果比我想象的还要乐观。

全文附如下：

2017年12月27日，国台办新闻发言人安凤山在例行记者会上表示，据了解，大陆有关部门已发放卡式台胞证269万张。

此后，官方不再透露台胞证的数量。保守估计，台湾省至少有300万人获得了台湾同胞证，这意味着台湾省有超过十分之一的人在大陆学习、生活和工作。

其中，最优秀的应该是梁孟松、高启全、张汝京。

梁孟松现任中芯国际联席首席执行官兼执行董事。前台积电研发部负责人、前三星研发部总经理。

高启全现任长江存储（清华紫光集团子公司）执行董事长。前台积电第一晶圆厂厂长。

中芯国际创始人张汝京现任青岛芯恩半导体董事长。前半导体（被台积电收购）创始人。

在时间的流逝中，聪明的人会选择跟随历史的车轮。

可以说，台积电创始人张忠谋退休后，台积电的一半已经来到了大陆。无论现在国际形势如何阴云密布，未来的光明都无比清晰。

1、从香港积体电路制造公司到中芯国际

张忠谋曾在德州仪器公司与英特尔联合创始人、诺贝尔物理学奖获得者杰克·基比（Jack Kibby）共事并成为好友。后来，杰克·基比英创业并创立了英特尔，张忠谋则升任德州仪器消费电子总经理。

专注于芯片的张忠谋不愿继续负责消费电子，于是于1983年返回台湾，创立了著名的台积电。

如今，全球一半以上的高端芯片是由台积电生产的。

1997年，同样在德州仪器工作的张汝京因为DRAM部门被砍掉，回到台湾创业。他创立了实达半导体，很快成为台湾第二大半导体公司。

2000年，张忠谋在资本市场斥资50亿美元收购世界半导体。当张汝京得知这个消息时，已经为时已晚。

他凭借个人号召力，带领台积电、实达半导体的300名管理人员北上上海，创办了中芯国际。

去上海之前，还有一个小插曲。

当时，董建华先生是香港特首。张汝京找到董先生，想在香港投资一家半导体公司。

香港对房地产的过度依赖让董先生很头疼。他和张汝京聊得很好，两人一拍即合，甚至定了一个名字：香港半导体制造公司。

没错，就是对标台积电。

不幸的是，著名的李嘉诚先生介入了该项目，将一个高科技项目变成了房地产项目。

同时，上海也提供了优越的条件。 2000年4月，张汝京和他的团队创立了中芯国际。

谈及此事，张汝京表示，自己为自己是一名中国人而感到自豪。我们是中国人，如果还不够好，我们会努力让中国变得更好。所以我很想回来。

2、诉讼缠身的张汝京

三年后，中芯国际成为全球三大半导体厂之一。 2003年，快速成长的中芯国际在美国和香港上市。

中芯国际的崛起并不顺利，首当其冲的是台积电。

张忠谋当然知道张汝京的厉害，否则他也不会在成立三年半的时间里收购大半导体。于是漂洋过海，张忠谋发动了火力，手段就是：起诉。

正当中芯国际忙于在香港上市时，台积电在加州起诉中芯国际，要求就商业秘密等问题赔偿10亿美元。后来双方达成庭外和解，不久之后，台积电再次提起诉讼。最终，台积电于2009年9月胜诉，中芯国际支付2亿美元赔偿金、公司10%的股权，张汝京辞职并被终身禁止从事半导体行业。

诡计多端的张忠谋将张汝京逼入绝境。

然而，世界上最大的财富不是金钱或豪宅，而是年龄。

2018年，87岁的张忠谋在台积电股东大会上宣布退休。廉颇老了。此时，张汝京“仅”70岁。

离开中芯国际后，忍了十年隐忍的张汝京在青岛创立了芯恩半导体，从事通过诉讼许可的光伏半导体行业。

随着芯片行业技术的快速发展，光伏半导体也是半导体。不要使用豆袋作为干粮。

由于身世坎坷，张汝京十分低调，关于鑫恩半导体的消息很少。

查了很多资料，大致了解到：

信恩（青岛）集成电路有限公司于2018年4月在山东省青岛市西海岸经济开发区注册成立，项目总投资150亿元。

该公司将新建8英寸和12英寸集成电路工厂，以及光掩模工厂。一期占地约373亩，配有生活园区和双语国际学校。

3、梁孟松的中芯国际

张忠谋老了，台积电也老了。

在与三星的战斗中，台积电有胜有败，大部分都是胜出。

三星始终没有放弃，甚至一度挖走了梁孟松。当时，梁孟松带领下的三星直接绕过20nm技术，直接从28nm升级到14nm技术，几乎击败了台积电。

梁孟松的职业故事其实很简单。他个人对自己的职业规划非常看好，但张忠谋却没能让他得到自己想要的部门主管职位。相反，他得到了一份。 2009年，梁孟松离开三星。

三星给梁孟松的待遇是三年内领取台积电十年工资（约7000万元），并由专机从台湾运送到首尔上下班。

PS，中芯国际给梁孟松什么样的待遇？

5月26日，中芯国际发布公告称，联席首席执行官兼执行董事梁孟松被授予659,117份股票期权。我拿出计算器计算了一下。按照当时的股价计算，大致相当于1100万港元。

与中芯国际一样，台积电也拿起了专利诉讼的大棒。法院裁定梁孟松2015年底前不得在三星工作。

2016年，梁孟松悄然进入中芯国际。

因此，当芯国际宣布量产14nm工艺时，星空先生心里并没有什么波澜。这是梁孟松差不多十年前就做过的一个过程。

星空先生期待的是梁孟松故技重施，跳过7nm，直奔5nm甚至3nm。

唯一能阻止梁孟松的就是光刻机。

众所周知，如果没有ASML顶级的EUV光刻机，7nm及以下工艺就无从谈起。

中芯国际科创板招股书显示，12英寸芯片SN1项目募集资金投资金额为8亿元，将用于满足12英寸生产线建设的部分资金需求项目月产能35000件。生产技术水平提升至14纳米及以下。

也就是说，中芯国际对自己生产14nm充满信心，对更先进的工艺也有一些想法。

根据该公司此前的公告，中芯国际可以利用现有设备来实施7纳米技术。

还有好消息。上海微电子在28纳米光刻机上实现了技术突破，基本实现了除手机芯片外的所有芯片的国产技术储备。

4.并不是不能用

我表弟曾经写过一篇文章，说14nm甚至28nm技术在极端情况下也不是不能用。

请注意，这是极限情况。

关于极限情况，有两点需要注意。

首先，我表弟并不认为极端的情况真的会到来。

从美帝国主义这一届的表现来看，它并没有我们想象的那么强大。相反，老师们早就预言帝国主义都是纸老虎。

现在，纸老虎正逐渐显出它的真面目。

无论是限制华为，还是将多家企业纳入实体清单，都凸显了四个大字：外表强硬，内心柔软。

表弟认为这只是谈判的筹码。如果真想掐死华为，你还会给它这么多机会吗？牌照的多次延期使得华为2019年营收和净利润再创新高。

至少到目前为止，我们还没有看到任何果断的后续措施。

其次，即使极端情况到来，苹果、英特尔、高通也可能先倒下……

我们经常谈论系统的优越性。该系统的优越性是什么？

地摊经济已经到来。一声令下，腾讯、阿里、美团、京东纷纷发放优惠券刺激经济。

如果美国全面禁止向中国出口芯片，英特尔会怎么做？高通呢？苹果和IBM呢？

商务部数据显示，2018年美国企业在华销售额达到7000亿美元，这个市场已经没有了吗？

华尔街资本家同意吗？股东同意吗？选民同意吗？

再来一道美丽的风景怎么样？

如今的龙芯大致相当于英特尔10年前的水平；如今的景嘉微大致相当于英伟达8年前的水平；目前的统一操作系统已经可以运行WPS、QQ、微信……

至少在办公和学习场景中，没有任何障碍。

这就是所谓的极限情况。

5. 中芯国际的野心

能够吸引梁孟松加盟的中芯国际，一定不仅仅满足于14nm甚至7nm技术。

毕竟梁孟松这样的神级玩家能在老装备上做出什么新的突破还很难说。

招股书显示，该公司拥有两条采用14nm及以下技术的生产线。 “及以下”这个表达方式非常富有想象力。

梁孟松发布了N+1技术和N+2技术。与现有的14nm工艺相比，中芯国际的N+1工艺性能提升了20%，功耗降低了57%，逻辑面积缩小了63%。 SoC面积减少55%。 N+1代工艺在功耗和稳定性方面与7nm工艺非常相似，但性能略有不足。主要针对低功耗设备，但成本较低。

N+2的性能更高，但成本也更高。

总体来说，即使没有EUV光刻机，中芯国际也基本可以实现相当于7nm的技术。

并不是说不能用。

世界上没有一个国家像中国一样设立专门的半导体基金，撬动数千亿资金持续投资半导体产业。

众所周知，日本高科技产业曾遭遇灾难，而当前的国际形势让很多人担心中国刚刚起步的先进制造业是否会再次遭受同样的命运。

星空先生可以负责任地说，不会。

与当年的日本半导体企业相比，与台积电相比，与三星相比，中国最大的优势是14亿的内需。它拥有全球最大的消费电子市场。

也就是说，即使我们闭门造车，市场空间也不会有问题。这是与历史先例最大的不同。

说到市场需求，不得不佩服郭台铭的精明。早在毛衣大战之前，郭台铭就曾在一次演讲中提到：全世界开车有两种制度，一种是靠左行驶，一种是靠右行驶。其他规则将随着两个系统逐渐出现。看来，来是不可避免的。因为中国的市场足够大，技术实力也越来越强。从我们台湾的角度来看，要么是中国大陆，要么是美国。作为一家半导体公司，没有理由排斥华为，所以我说，台湾的机会来自双方。

至于台湾最终能否达到这两个目的，那就是另一回事了。但他说的“一个世界，两种制度”非常经典，也说明了未来世界的本质。

对此，郭台铭也举了例子。现在很多地方都在做两套准备，以应对未来世界上出现的两套规则，一套大陆规则和一套美国规则。日本正在这样做，韩国正在这样做。德国更早做到了。德国汽车工厂询问规格。关于这个话题，宝马在美国有一家工厂，在中国也有一家工厂。两个地方的规格不一样。宝马的车厂规范未来将有两套标准。据我了解，宝马的设计和研发团队已经开始分裂。一个专注于美国市场，另一个专注于中国大陆市场。

德国总理默克尔在接受采访时表示，欧洲人应该承认中国的领先地位。

对于半导体的未来，郭台铭认为，只有倾尽国家之力，让一个产业在世界上无可替代，才能生存下去。

因此，能够赢得这场战争的，不是华为、中芯国际等企业一人之力，而是国家实力。

豁然开朗。

注：封面图来自豆瓣电影《敦刻尔克》剧照